【時報-台北電】台股2日拉回整理，指數下挫784點，收46,164點，失守5日均線，投資專家認為，短線受國際油價、美債殖利率走高等負面因素影響，導致盤勢高檔震盪，建議挑選中長期業績動能無虞的績優成長股，如世芯-KY（3661）、矽力*-KY（6415）等，股價修正具布局機會。 市場分析，世芯-KY北美客戶案量大，客戶集中度高，因此訂單稍有變動，對公司營收和獲利影響大，目前已在爭取另一家CSP客戶訂單，預期今年下半年至2027年營收將大幅成長。 短期而言，N3乃至N2先進製程實體設計的高度複雜性，及多代合作累積的工程默契，仍構成一定的切換成本緩衝。隨著EDA工具智能化持續壓低設計門檻的速度是要警惕。法人認為，世芯-KY能否在當前紅利窗口期內成功深化IP能力、拓展先進封裝技術布局並實現客戶多元化，將是決定其長期商業模式能否升級躍遷的關鍵觀察指標。 法人指出，矽力*-KY於AI伺服器與資料中心領域貢獻速度優於預期，第二季資料中心相關應用營收呈現爆發性成長，年增90％，營收占比迅速攀升至15％～16％。目前公司AI伺服器與資料中心相關產品線涵蓋主機板、光通訊、PSU以及儲存等，海內外多家Design-in（客戶設計導入）／Design-win（客戶採用）持續增加。 整體來看，矽力*-KY今年營收預估年增20％～30％，伺服器與資料中心是未來最大的成長曲線，預期2027年營收占比將突破20％。另消費性電子成長來自新產品Gen4平台推進，提升市占率。(新聞來源 : 工商時報一陳昱光／台北報導)